ABD perakende satışlar ve ÜFE, Microsoft’un işten çıkarmaları, petrol için arz-talep varsayımları – Piyasalarda neler oluyor?

Investing.com – ABD’de Aralık ayına ait perakende satışlar ve ÜFE bilgileri açıklanacak ve bu datalar Fed’in, faiz artırımlarında daha fazla yavaşlaması tarafında umutları teşvik edebilir – ya da etmeyebilir. Lakin Japonya Merkez Bankası (BoJ), tahvil getirileri kısıtını terk etmek zorunda kalacağı tarafındaki tüm argümanlara karşın geri adım atmayı reddediyor. İngiltere Merkez Bankası (BoE) da Aralık ayına ait güçlü enflasyon bilgilerinin akabinde sıkılaştırma baskısı altında. Microsoft’un bir dizi işten çıkarma açıklaması ve PNC Financial ve JB Hunt’ın da yararlarını bildirmesi bekleniyor. Petrol, dünya piyasasının yıl sonuna kadar büyük bir arz açığına yöneleceği kestirimleri üzerine bir aydan uzun bir mühletin en yüksek düzeyine ulaştı.

İşte 18 Ocak Çarşamba günü finans piyasalarında bilmeniz gerekenler:

1. Perakende satışlar ve ÜFE, Fed’in pivot telaffuzunu besleyecek

ABD, ekonomik yavaşlamaya karşın ABD tüketicisinin harcamalarını sürdürme kabiliyetinin son testi olarak Aralık ayı perakende satış datalarını paylaşacak.

Analistler, satışlarda %0,8’lik bir düşüş beklerken geçen ay tüketici fiyatlarında yaşanan %0,1’lik düşüş göz önüne alındığında, bu beklenti satış hacimlerinde biraz daha küçük bir kayıp olacak.

Ayrıca %0,1’lik bir düşüşün beklendiği Aralık ayı üretici fiyat enflasyonu dataları de paylaşılacak. Datanın teyit edilmesi halinde ÜFE, son 18 ayın en düşük düzeyine gerilemiş olacak ve pandemi periyodunda enflasyonu tetikleyen kâr marjlarındaki genişlemenin, artık süratle aksine döndüğüne dair delillere katkıda bulunacaktır.

2. “Pivot” sözünün Japonca’da karşılığı yok

Japonya Merkez Bankası para siyasetini değiştirmeyerek uzun vadeli tahvil getirileri üzerindeki kısıtını gevşeteceği istikametindeki beklentilere meydan okudu.

Finans piyasaları, BoJ’un getiri eğrisini denetim etme siyasetini terk edeceğini bekliyordu ve bu karar; düşük faizi nedeniyle faiz bazlı birçok süreç için tercih edilen, finansmanda kullanılan para ünitesi olan yendeki spekülatif durumların süratle çözülmesine neden oldu.

Dolar, BoJ’un kararlarının akabinde yen karşısında %2’ye kadar yükseldi lakin daha sonra karlarının yarısından fazlasını geri vererek sadece %0,9 artışla süreç gördü. Bu durum piyasanın; BoJ’un, 10 yıllık tahvil getirilerinde (JGB) %0,5’lik bir üst hududu muhafaza kararlılığını hâlâ test etmek istediğini gösteriyor. BoJ, Aralık ayında getirileri düşük tutmak için 260 milyar doların üzerinde para harcadı ve şu anda tüm JGB piyasasının yarısından fazlasına sahip.

3. Pay senetleri perakende satışlar öncesinde ufak bir yükselişle açılacak; Microsoft kaç kişiyi işten çıkaracağını duyuracak

ABD borsaları kısmi bir yükselişle açılmaya hazırlanıyor lakin vadeli süreçler, perakende satış raporu öncesinde pek inançlı görünmüyor.

Dow Jones %0,1’den daha az yükselirken S&P 500 %0,1 ve Nasdaq 100 %0,2 yükseldi. Ana nakit endeksleri, Salı günü karışık bir gün geçirdi ve Goldman Sachs’ın (NYSE:GS) zayıf karları, Dow’u yaklaşık 400 puan aşağı çekti.

İlgi çekebilecek pay senetleri ortasında; kimi haber raporlarının, birçok işten çıkarma duyuracağını öne sürdüğü Microsoft (NASDAQ:MSFT) yer alıyor. Redmond merkezli dev şirket, üçüncü çeyrekte son beş yılın en yavaş gelir artışını kaydetti. Dördüncü çeyrek sonuçları önümüzdeki hafta açıklanacak.

Charles Schwab (NYSE:SCHW), Prologis (NYSE:PLD), PNC Financial (NYSE:PNC) ve JB Hunt (NASDAQ:JBHT) üzere şirketlerden de yarar açıklamaları bekleniyor.

4. BoE, güçlü TÜFE datalarının akabinde faiz artırımına devam etme baskısı altında

İngiltere’de enflasyon, Aralık ayında inatla %10’un üzerinde kalarak BoE’nin, faizleri daha da yükseltmesi tarafındaki baskıyı artırdı. Bu durumda sterlin de yedi ayın en yüksek düzeyini test edecek kadar yükseldi.

Ana enflasyon %10,5’te kalırken besin ve hizmet fiyatları, güçlü bir formda artmaya devam etti. Sayılar, perakende kesiminden gelen ve devam eden hayat pahalılığına karşın harcamaların güçlü kaldığını gösteren anekdot niteliğindeki raporları doğruladı.

Buna rağmen euro; Avrupa Merkez Bankasındaki (ECB) birtakım siyasetçilerin, Şubat ayındaki toplantıdan sonra faiz artırım suratını yavaşlatmak istediklerini öne süren bir Bloomberg raporunun akabinde düşüş yaşadı. Fransa Merkez Bankası Lideri Francois Villeroy de Galhau, Şubat ayında 50 baz puanlık bir artışa yönelik kılavuzun, hâlâ sağlam olduğu konusunda uyardı.

5. Petrol, IEA’nın arz açığı kestirimlerinin akabinde altı haftanın en yüksek düzeyine ulaştı; API stokları bekleniyor

Uluslararası Güç Ajansının (IEA), Çin talebindeki toparlanma nedeniyle yıl içinde global arz-talep istikrarında keskin bir değişim öngörmesinin akabinde ham petrol fiyatları, son bir ayın en yüksek düzeyine çıktı.

IEA, rekor düzeydeki global petrol arzına karşın yılın birinci çeyreğinde günde yaklaşık 1 milyon varil fazlalık öngörürken bunun, üçüncü çeyrekte 1,6 milyon varillik bir açığa dönüşeceğini ve bu açığın yıl sonunda 2,4 milyon varile ulaşacağını kestirim ediyor.

WTI vadeli süreçleri %1,9 artışla 82,00 dolardan süreç görürken Brent %1,6 artışla 87,33 dolardan alıcı buldu. Amerikan Petrol Enstitüsünün (API) ABD stoklarına ait haftalık dataları TSİ 00.30’da açıklanacak.

Yazar: Geoffrey Smith